Dat blijkt uit onderzoek van NN Investment Partners (NN IP). In samenwerking met het kenniscentrum European Center for Corporate Engagement (ECCE), heeft de vermogensbeheerder het rapport 'The Materiality of ESG factors for emerging markets equity investment decisions: academic evidence' opgesteld.
Duurzaam beleggen
De ESG is een methode om de duurzaamheidsimpact van investeringen te beoordelen. Uit het onderzoek blijkt dat beleggers minder risico lopen door te investeren in duurzame bedrijven met een hoge ESG-score in tegenstelling tot bedrijven die het duurzaamheidsbeleid in mindere mate uitvoeren. Daarnaast hebben bedrijven in opkomende markten volgens NN IP baat bij de toepassing van ESG-data om duurzame beleggers aan te trekken.
Vermogensbeheerders moeten bedrijven in opkomende markten aanspreken op ESG-factoren, die een belangrijkere rol zullen spelen bij beleggingsbeslissingen, stelt NN IP. Volgens de vermogensbeheerder denken investeerders vaak dat bedrijven in opkomende markten weinig of geen aandacht besteden aan duurzame praktijken.
Keuze duurzame beleggingen
“Het is belangrijk om te begrijpen hoe de performance van opkomende aandelen wordt beïnvloed door deze ESG-factoren, want er is bij ESG-beleggers een groeiende behoefte aan een bredere keuze aan beleggingen”, zegt Nathan Griffiths, senior portefeuillemanager in de Emerging Markets Equity Boetiek van NN IP, in een persbericht.
“Bovendien kunnen de ESG-problemen die in opkomende markten spelen heel anders zijn dan die in ontwikkelde markten. In het algemeen geldt echter: als een bedrijf echt probeert om zijn ESG-beleid te verbeteren, dan kan het gemiddeld genomen een betere relatieve koersontwikkeling verwachten.”
Duurzame beleggingsportefeuilles
Op basis van het onderzoek concludeert NN IP dat beleggingsportefeuilles aangepast moeten worden om rekening te houden met het feit dat landen en sectoren een breed scala van ESG-scores hebben. Met andere woorden: bedrijven in opkomende markten laten op verschillende wijze zien welke duurzame praktijken zij uitvoeren. Dit komt onder andere door verschillen in cultuur en regelgeving.
Een portefeuille van aandelen die niet wordt gecorrigeerd met hoge ESG-scores heeft echter negatieve gevolgen op de performance, blijkt uit de analyse van NN IP.
Bron: NN IP | Foto: Skeeze via Pixabay, Public Domain (Cropped by DuurzaamBedrijfsleven)
