Aan het woord is Mirna Geense, Hoofd Corporate Investments bij ABN AMRO. Het Sustainable Impact Fund (SIF) valt onder die afdeling. Het fonds richt zich op jonge bedrijven én bedrijven die al wat groter zijn, die een positieve bijdrage leveren aan de circulaire economie, de energietransitie of sociale impact maken.
Fonds voor snelgroeiende, duurzame bedrijven
Voor bedrijven met een bewezen businessmodel die toe zijn aan een volgende groeifase heeft ABN AMRO investeringen tussen de 4 en 30 miljoen euro in de aanbieding. Het gaat om private equity financieringen: het fonds investeert direct in bedrijven. Daarnaast investeert het fonds geld in (risicovollere) startende bedrijven. Daarvoor stelt het tussen de 500.000 en 4 miljoen euro beschikbaar.
Met behulp van dit fonds kan de bank jonge, snelgroeiende bedrijven financieren die (bijvoorbeeld vanwege een negatieve cashflow) nog niet klaar zijn voor reguliere bankfinanciering. “Omdat we onze klanten in de breedte willen helpen in de duurzame transitie”, aldus Geense.
Impact meten
Om de impact van bedrijven op het klimaat en de maatschappij te meten werkt het fonds samen met het Impact Institute. Het fonds kijkt bij aanvang en gedurende de investeringstermijn naar zaken als CO2-uitstoot, diversiteit en hoe het bedrijf omgaat met andere partijen in de keten. Geense benadrukt dat het daarbij niet alleen gaat om het meten van positieve impact, maar om het totaalplaatje. “Er wordt nog weleens vergeten dat als je alleen maar positieve impact meet dit met negatieve effecten gepaard kan gaan die je dan mist. Daarom moet het een optelsom zijn.”
Volgens Geense kan deze informatie ook nuttig zijn voor de bedrijven waarin het fonds investeert als ze in een latere fase in aanmerking willen komen voor bankfinanciering. “Dan zullen ze ook aan de EU-taxonomie moeten voldoen en de aspecten die wij meten, helpen bij het in kaart brengen van wat zo'n bedrijf op het gebied van duurzaamheid doet.”
Steeds meer investeerders willen duurzaam beleggen. Maar hoe weet je of jouw investeringen écht verschil maken? Bijvoorbeeld via een eigen meetmethode.
Slimme brillen en duurzame stadslogistiek
De eerste twee bedrijven waarin het fonds investeerde zijn Envision en Foodlogica. Het eerste bedrijf ontwikkelt software voor ‘smartglasses’. Deze ‘slimme brillen’ kunnen met behulp van de software beeld beschrijven en geschreven tekst ‘voorlezen’ en maken daarmee het dagelijks leven voor mensen met een visuele beperking toegankelijker. Foodlogica biedt met volledig elektrisch vervoer een duurzame oplossing voor de laatste kilometers in het transport van gekoeld voedsel in dichtbevolkte steden.
Foodlogica reageerde schriftelijk over de voordelen die zij zien in deze vorm van financiering. ‘We hebben er baat bij om hen als aandeelhouder te hebben, aangezien we een visie- en impactmissie delen’, schrijft het bedrijf. Om welk bedrag het gaat wil Foodlog niet zeggen, maar het gaat het geld gebruiken om de activiteiten in Nederland verder uit te rollen en hun bedrijf in Parijs en Milaan te versterken.
Meer dan de energietransitie
ABN AMRO had verschillende fondsen voor duurzaamheid, waaronder een Energy Transition Fund. Dat gaat op in het Sustainable Impact Fund, net als een sociaal fonds van de bank. “Juist omdat we energietransitie alleen te nauw vonden.” Door met één fonds te werken kan ABN AMRO de kennis en kunde die mensen bij die andere fondsen opbouwden bundelen en ook makkelijk beschikbaar stellen voor klanten, stelt Geense.
Het fonds focust op Nederlandse en andere noordwesteuropese landen. Volgens Geense zijn er genoeg bedrijven om in te investeren en zal het aantal alleen maar oplopen.
“Wij geloven heel erg in deze markt. En doordat we nu op drie transities zitten hebben we daarin ook wat flexibiliteit. Binnen het thema circulariteit kan het nog een uitdaging zijn om wat grotere bedrijven te vinden, maar omdat we niet gebonden zijn aan een bepaald bedrag dat we per sector moeten investeren, kunnen we daar flexibel mee omgaan. Het is onze overtuiging dat bedrijven in deze sectoren de komende jaren hard zullen groeien en dat ze daar risicodragend kapitaal bij nodig hebben. Dus wij zijn ervan overtuigd dat we dit geld heel goed kunnen investeren in voldoende bedrijven in Nederland en omringende landen.”
